미국 방산주 록히드마틴 주가, 실적, 향후 전망 분석

지난 글에서 미국 방산주 상위 5개 종목에 해당하는 록히드마틴, RTX, 보잉, 제너럴 다이내믹스, 노스롭 그루먼을 비교해서 각각의 기업을 간략하게 알아보았는데, 각각의 기업을 하나씩 자세하게 살펴보려고 합니다. 첫 번째로 다룰 기업은 흔히 미국 방산주 1위 주식으로 알려진 록히드마틴입니다. 록히드마틴의 주요 사업, 실적, 주가, 향후 전망 관련 뉴스를 알아보겠습니다.

 

미국 방산주 상위 5개 종목 비교 분석(주요 사업 ,주가, 실적, 트럼프 수혜주)

 

목차
록히드마틴 기업 개요
록히드마틴 실적
록히드마틴 주가
록히드마틴 배당금
주요 뉴스 및 전망

 

 

록히드마틴 기업 개요

록히드마틴은 록히드와 마틴 마리에타 2개 기업이 합병해 1995년 설립된 기업입니다. 1912년 경 록히드 항공의 전신인 알코 하이드로-에어로플레인과 글렌 L. 마틴 컴퍼니가 각각 탄생했으며, 록히드 항공은 상업용 항공기, 마틴 컴퍼니는 군용기에 두각을 나타내며 성장해 왔습니다. 냉전 이후 미 국방부에서 방위산업의 대형화 및 효율화를 요구함에 따라 두 기업이 합병하여 오늘날의 록히드마틴이 탄생하게 되었습니다.

 

합병 이후 록히드마틴은 미국 정부의 주요 방위 계약 공급자 지위를 차지하며 성장해 나갔습니다. 특히 미국 공군의 핵심 전력으로 자리 잡은 F-22 랩터 전투기, F-35 라이트닝II 개발 프로젝트는 가장 성공적인 프로젝트 중 하나로 인정받았습니다. 

 

미사일 방어 시스템 부문에서는 1990년대 개발을 시작하여 2008년 미군에 최초로 배치된 싸드(Thaad)를 개발했으며, 해상 요격 시스템인 이지스(Aegis)의 개발도 담당했습니다.  2010년대에는 이를 통합하여 다층 방어 시스템을 구축하는 등 미사일 방어 시스템 개발에서도 두각을 나타내고 있습니다.

 

• 1912년 글렌 L. 마틴 컴퍼니, 알코 하이드로-에어로플레인 각각 설립
• 1995년 합병으로 록히드마틴 탄생
• 2001년 미 국방부 F-35 라이트닝II 개발 계약 수주
• 2008년 고고도 미사일 방어 시스템인 싸드 최초 배치
• 2014년 NASA 유인 우주 탐사 프로그램을 위한 오리온 우주선 개발 참여
• 2018년 무인 전투 능력 강화 목적으로 고성능 드론 및 자율 비행 시스템 개발 확대
• 2024년 미 국방부 차세대 요격 미사일 개발 수주

 

 

록히드마틴 실적

이어서 록히드마틴 실적을 알아보겠습니다.

 

직전 4개년 실적을 비교해 보면 매출은 2023년에, 영업이익은 2021년에 가장 높은 실적을 기록했습니다. 2023년 매출은 675억 7,100만 달러로, 2022년 659억 8,400만 달러에 비해 2.4% 증가했으며, 영업이익은 2022년 83억 4,800만 달러에 비해 1.90% 증가한 85억 7백만 달러를 기록했습니다.

 

직전 4개년만 놓고 보면 큰 매출 성장 없이 654억 달러에서 675억 달러 사이를 유지하고 있습니다.

 

 

2024년 3분기 실적 발표 결과도 살펴보겠습니다.

 

2024년 2분기와 3분기 모두 전년 동기 대비는 매출과 영업이익이 성장했습니다.

2024년 2분기의 경우 모든 항목에서 매출과 영업이익 성장이 발생했지만, 2024년 3분기는 2023년 3분기에 비해 항공 부문에서의 매출 및 영업이익이 감소했습니다.

 

2024년 3분기의 경우 직전 분기인 2024년 2분기 대비 매출이 약 5.62% 감소, 영업이익이 약 0.37% 감소했습니다.

미사일 및 화력제어 부문의 영업이익을 제외한 모든 항목에서 직전 분기 대비 감소가 발생했는데, 특히 항공 부문에서 매출이 10.86% 감소, 영업이익이 12.25% 감소했습니다.

 

연간 가이던스의 경우 매출 705억~715억 달러에서 712억 5천만 달러로, 영업이익은 73억 5천만~75억 달러에서 74억 7,500만 달러로 조정했습니다.

 

 

 

록히드마틴 주가

• 티커: LMT
• 상장일: 1995년 3월 16일
• 시가총액: $127.759B (1,277억 5,900만 달러)
• 52주 주가 범위: $413.92~$618.95

 

록히드마틴 10년 주가를 보면 꾸준히 우상향 하고 있음을 알 수 있습니다.

 

 

올해 연초부터의 주가를 보면 1월에는 주가가 하락하는 경향을 보이다가 2월부터 완만하게 상승하기 시작했으며, 7월에 주가가 급격하게 상승했습니다. 이후 주가가 다시 다소 완만한 폭으로 상승하다 2024년 10월부터 주가가 하락세로 돌아섰습니다.

 

3분기 실적이 시장 기대치를 밑돌았을뿐더러, 주력 제품인 F-35의 업그레이드 버전 출시가 지연되면서 수익성이 악화된 데에 대한 우려 심리가 작용한 것으로 분석됩니다. 

록히드 마틴(LMT.N), 매출 전망 상향 조정…내부 지연과 상반된 정세 반영

 

 

록히드마틴 배당금

록히드마틴은 연 4회 배당금을 지급하고 있으며, 상장 이후 배당금을 미지급한 사례는 없습니다. 2024년 4분기 배당락일은 2024년 12월 2일로 예정되어 있습니다.

 

 

배당금 지급일 기준의 록히드마틴 최근 10년간 배당금 그래프입니다. 록히드마틴은 21년간 배당금 지급 금액을 늘려온 배당 성장 기업에 해당합니다. 최근 1년 배당수익률은 2.37%, 5년 배당 성장률은 7.44%입니다.

 

 

주요 뉴스 및 전망

마지막으로 록히드마틴 향후 전망과 관련된 주요 뉴스를 알아보겠습니다.

 

1) 실적 및 수주 현황

2024년 3분기 실적에서 기대치를 밑도는 결과를 발표했음에도 연간 가이던스를 상향 조정한 바 있습니다. 4분기에 실적에서 반전이 필요한 상황인데, 수주 관련된 주요 뉴스 몇 가지를 살펴보겠습니다.

 

3분기 실적 발표 이후 아직 확정된 수주 소식은 없으나, 긍정적인 뉴스로는 우리나라의 특수전 헬기 건이 있습니다. 우리나라에서 기존에 사용하고 있는 헬기는 보잉의 CH-47 치누크로, 2031년까지 18대 확보를 목표로 하고 있습니다. 록히드마틴의 헬기는 CH-53K종으로, 수주 시 한국에서 조립 및 생산을 하겠다고 밝혔습니다.

록히드마틴 "한국 특수전 헬기 선정시 한국에서 CH-53K 생산"

 

부정적인 소식으로는 호주 정부와의 군사 위성 프로젝트 취소가 있으며, 규모는 약 45억 9천만 달러인 것으로 전해졌습니다.

호주, 록히드마틴과의 군사 위성 프로젝트 '전격 취소'

 

 

2) 매출 구조 다각화

록히드마틴은 미 국방부의 주요 군수물품 공급처라는 점이 강점으로 꼽히지만, 반대로 록히드마틴의 실적 보고서에는 정부 의존도가 실적 변동성을 높일 수 있는 위험 요소로 언급되기도 했습니다. 2024년 3분기의 경우도 정부와의 협상 지연으로 F-35 업그레이드가 지연되어 수익이 줄어드는 상황이 발생하기도 했습니다.

따라서 미국 정부와의 안정적인 공급 관계도 유지하되, 장기적으로 실적의 안정성을 높이기 위해 매출 구조가 다각화되고 있는지 유심히 지켜보면 좋을 것 같습니다.

록히드마틴, "무인 자율 조종, AI...거실 소파에서도 블랙호크 몰 수 있다"

 

 

 

 

*단순 정보 제공 목적의 글로, 투자를 권유하는 글이 아닙니다.