월배당 기업 리얼티인컴 역대 실적, 주가, 주식 수익률, 분배금 분석

금리 인하 시기에 관심이 높아지는 금융 상품 중 하나가 바로 부동산에 투자하는 리츠(REITs)입니다. 미국의 대표적인 리츠기업이자 월배당 주식으로 잘 알려진 리얼티인컴의 주가, 수익률, 배당내역 등을 분석해서 알려드리겠습니다.

 

목차
리얼티인컴 기본 정보
리얼티인컴 기업 실적
리얼티인컴 주가 추이
리얼티인컴 주식 수익률
리얼티인컴 역대 분배금 및 배당 성장률
결론

 

 

리얼티인컴 기본 정보

리얼티인컴은 1969년 설립된 미국의 부동산 투자 신탁(REIT)으로, 주로 장기 임대에 기반한 상업용 부동산을 통해 매출을 내고 있습니다. 리얼티인컴의 주요 고객사는 월마트, 세븐일레븐, 페덱스, 월그린스(미국 대형 약국 체인), CVS 헬스 등으로, 편의점, 약국, 헬스케어, 식음료업체, 산업시설 등 다양한 분야의 대기업을 임차인으로 확보하고 있기 때문에 매출 구조가 안정적인 편이라고 할 수 있습니다. 

 

리얼티인컴 주식은 2004년 뉴욕증권거래소에 상장했으며, 티커는 O입니다. 매월 배당하는 월배당 주식으로, 꾸준히 배당 성장을 해온 배당 성장주로 잘 알려져 있습니다. 2024년 9월 20일 기준 기업 가치는 $79.38B, 시가 총액은 $53.67B입니다. 

 

시가 총액 기준으로 우리나라의 대기업인 현대자동차($44.25B) 보다 높고, 삼성바이오로직스($53.27B)와 비슷한 수준입니다.

 

 

리얼티인컴 기업 실적

리얼티인컴 연도별 총 매출, 순이익, 매출 성장률 차트

 

기업의 주가는 기본적으로 기업의 실적의 영향을 받기 때문에 가장 먼저 살펴보아야 할 자료입니다. 리얼티인컴의 경우 전반적으로는 상장 이후 총매출이 우상향 한 경향을 보였다는 점에서 긍정적입니다.

 

순이익의 경우 코로나19로 타격을 받은 2020년과 2021년에는 감소세를 보였지만, 2022년 이후 다시 회복세에 접어들었습니다.

 

매출 성장률을 보면 최저 -0.06%에서 최고 64.08%로 성장률은 변동폭이 큰 편입니다. 기대만큼 성장할지를 파악하기 위해서는 다양한 변수를 고려해야 함을 시사합니다.

 

 

리얼티인컴 주가

리얼티인컴 주가와 거래량 그래프

 

리얼티인컴의 역대 최고 주가는 2019년 9월 2일에 기록한 79.57달러입니다. 2024년 9월 23일은 최고가 62.49달러, 종가 62.32달러를 기록했습니다.

 

주가는 전반적으로 우상향 하는 차트를 그리고 있으나, 2020년 이후 급격한 하락과 회복을 반복하고 있습니다. 특히 2020년 1월에서 3월은 코로나19 발생 직후로 상업용 부동산 수요가 감소하고 경제 불확실성이 커지면서 리얼티인컴 주가 하락에 영향을 미쳤습니다. 

 

리얼티인컴 주가와 미국 금리 상관관계 비교 차트

 

리얼티인컴 주가와 미국 금리를 비교한 차트를 추가로 살펴보겠습니다. 금리가 내려가면 부동산 투자에 유리하기 때문에 리츠 기업에게 호재로 작용할 수 있습니다. 실제로 저금리 정책을 시행한 2008년부터 2015년까지 리얼티인컴의 주가는 전반적으로 우상향 하는 경향을 보였습니다. 반면 2015년부터 2018년까지 미국 연준에서 금리를 인상하면서 리얼티인컴 주가도 하락세를 보였습니다. 

 

코로나19 이후에는 미국 금리가 급격하게 인상되었지만, 반대로 리얼티인컴의 주가는 하락하는 경향을 보였습니다. 이 시기에는 금리 인상의 영향보다는 코로나19로 인한 부동산 수익 감소의 영향이 더 컸다고 해석할 수 있습니다.

 

2022년 7월 이후에는 연준에서 금리를 급격하게 인상하면서 리얼티인컴 주가가 하락하는 경향을 보였습니다. 이처럼 리얼티인컴은 부동산 기업이기 때문에 미국 금리와 어느 정도의 상관관계를 보이기 때문에 미국 금리도 관심을 가져야 하는 요인 중 하나입니다.

 

 

리얼티인컴 주식 수익률

2024년 9월 23일 기준 리얼티인컴의 최근 1년 수익률은 27.94%, 최근 3년 수익률은 10.09%, 최근 5년 수익률은 7.13%입니다. 

리얼티인컴 최근 10년 보유 기간별 수익률

 

더 자세하게 2024년 9월 1일을 기준으로 최근 10년간의 수익률을 살펴보겠습니다. 2016년, 2019년, 2021년 대비 현재 마이너스 수익률을 기록하고 있습니다. 특히 2019년 9월 2일의 최고가를 아직 회복하지 못하고 있습니다.

 

연간 수익률 차트에서 규칙성을 찾아보기 어려우므로, 배당 수익 외에 주가 시세 차익으로 인한 추가 수익을 기대하는 경우라면 향후 최고가 대비 주가 회복이 가능할지 눈여겨봐야 하며, 장기적인 관점에서 접근할 필요가 있어 보입니다.

 

 

리얼티인컴 주식 분배금

리얼티인컴 역대 연도별 분배금 지급 내역

 

리얼티인컴은 상장 후 지속적으로 분배금을 늘려온 배당 기업으로 잘 알려져 있습니다. 실제로 리얼티인컴 공식 홈페이지에서 제공한 자료를 확인할 결과 1996년 대비 1997년 분배금이 소폭 줄었으나, 그 외에는 분배금이 매년 늘어났음을 확인할 수 있습니다.

 

1994년의 경우, 상장한 해로 두 번만 분배금을 지급하여 분배금 총액이 상대적으로 낮은 점 참고해 주시기 바랍니다.

 

리얼티인컴 전년 대비 배당 성장률

 

전년 대비 배당 성장률을 계산해 보니 2006년과 2013년 두 차례 전년 대비 10% 이상의 큰 폭의 배당성장률을 기록했습니다. 2023년 기준 최근 3년 배당 성장률은 2.52%, 최근 5년 배당 성장률은 2.40%, 최근 10년 배당 성장률은 3.38%를 기록했습니다.

 

 

결론

리얼티인컴은 상장 이후 주가가 전반적으로 우상향 하는 경향을 보여왔고, 1997년 한 차례를 제외하고는 분배금을 매년 늘려온 배당 기업임을 자료를 통해 확인할 수 있었습니다.

 

그러나 미국 금리 정책, 코로나19 등 부동산 시장 전반에 영향을 주는 사안에 따라 단기적으로 순이익, 주가가 급락하는 시기가 있었습니다. 또한 최근 3년, 5년, 10년 배당 성장률 데이터 기반으로 볼 때 장기 보유 시 더 높은 배당 성장률을 보였습니다. 

따라서 과거의 데이터에 기반해서 예측한다면 향후 장기적인 주가 성장 및 배당 성장을 기대해 볼 수 있으나, 외부 요인에 따라 단기적인 변동폭이 클 수 있다는 점을 고려하면 좋을 것 같습니다.